IBM เปิดเผยผลประกอบการเบื้องต้นไตรมาส 2 โดยรายได้ออกมาต่ำกว่าที่วอลล์สตรีทคาดอย่างมีนัยสำคัญ หลังยอดขายกลุ่มโครงสร้างพื้นฐานปรับตัวลดลง และรายได้จากเมนเฟรมตระกูล Z รวมถึงซอฟต์แวร์ประมวลผลธุรกรรมต่ำกว่าคาดมาก ซีอีโอ Arvind Krishna ระบุว่าบริษัท “สะดุด” จากดีลขนาดใหญ่ที่ปิดไม่ทันกำหนด และการที่ลูกค้าปรับงบลงทุนระยะสั้นไปยังหน่วยความจำ/เซิร์ฟเวอร์และสินค้าที่มีภาวะขาดแคลน ในสัปดาห์เดียวกัน หุ้น IBM ร่วง 25% ซึ่งเป็นการปรับตัวลงรายสัปดาห์หนักที่สุดในรอบเกือบ 40 ปี

หุ้น Dell Technologies พุ่งขึ้น 240% ในปีนี้ จากความต้องการเซิร์ฟเวอร์ AI ที่เร่งตัว การต่อสัญญากับกระทรวงกลาโหมสหรัฐมูลค่า $10 billion และรายได้รายไตรมาสทำสถิติ $43.8 billion. โดนัลด์ ทรัมป์กล่าวต่อสาธารณะ 2 ครั้งชวนให้ชาวอเมริกัน “ออกไปซื้อคอมพิวเตอร์ Dell” ซึ่งทำให้ราคาหุ้นเด้งขึ้นในระยะสั้น. รายได้ของกลุ่ม Infrastructure Solutions Group เพิ่มขึ้น 181% เมื่อเทียบกับปีก่อน. อย่างไรก็ดี ปัจจัยหนุนหลักยังมาจากพื้นฐานธุรกิจต่อเนื่องมากกว่าคำกล่าวของประธานาธิบดีซึ่งไม่ใช่ตัวเร่งการซื้อขายโดยลำพัง.

ธนาคารกลางอินเดียและจีนเพิ่มการถือครองทองคำอย่างมีนัยสำคัญ พร้อมลดสัดส่วนการลงทุนในพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐ โดยอินเดียเพิ่มทองคำสำรองในรอบสามปี 33.9% เป็น 881 ตัน และลดการถือครองพันธบัตรสหรัฐในรอบหกปี 22.5% เหลือ 181 พันล้านดอลลาร์ ขณะที่จีนลดการถือครองพันธบัตรสหรัฐในรอบหนึ่งปี 12.4% เหลือ 651 พันล้านดอลลาร์ ข้อมูลระบุว่าในช่วงสี่ปีที่ผ่านมา ธนาคารกลางทั่วโลกซื้อทองคำเฉลี่ยปีละ 1,000 ตัน มากกว่าค่าเฉลี่ยทศวรรษก่อนหน้าที่ 500 ตัน แนวโน้มดังกล่าวเชื่อมโยงกับความเสี่ยงทางภูมิรัฐศาสตร์ที่เพิ่มขึ้น บทเรียนจากการอายัดสินทรัพย์ และกระแสลดการพึ่งพาดอลลาร์ในระยะยาว โดยสัดส่วนทองคำในทุนสำรองของธนาคารกลางทั่วโลกเพิ่มเป็น 27% ขณะที่พันธบัตรสหรัฐลดลงเหลือ 22%

โดนัลด์ ทรัมป์ กล่าวชื่นชมไมเคิลและซูซาน เดลล์จากห้องทำงานรูปไข่ พร้อมชวนชาวอเมริกัน “ออกไปซื้อคอมพิวเตอร์ Dell” ส่งผลให้หุ้น DELL พุ่งเกือบ 9% ระหว่างวัน ก่อนปิดตลาดบวก 4.4%. นักวิเคราะห์มองว่าแรงหนุนหลักมาจากธุรกิจเซิร์ฟเวอร์ AI ที่เติบโต โดยผลประกอบการเดือนพฤษภาคมระบุคำสั่งซื้อ AI มูลค่า $24.4 billion และปรับเพิ่มคาดการณ์รายได้เซิร์ฟเวอร์ AI ทั้งปีเป็น $60 billion. รายได้จากเซิร์ฟเวอร์ AI เพิ่มขึ้น 757% เมื่อเทียบรายปี. ความมั่งคั่งของผู้ก่อตั้งเดลล์ขยับขึ้นเป็นอันดับ 5 ของโลก แซงหน้าแลร์รี เอลลิสัน แห่งออราเคิล

หุ้นสหรัฐปรับตัวอ่อนลงในวันพุธ หลังหุ้นกลุ่ม AI ถูกขายออกพร้อมกัน โดย Nvidia ลดลง 2% ขณะที่ Advanced Micro Devices ลดลง 4.2% และ Micron Technology ลดลง 6.2%. นักลงทุนยังคงทบทวนระดับมูลค่าของหุ้น AI ที่ปรับขึ้นแรงในช่วงกระแสปัญญาประดิษฐ์ ส่งผลให้ Nasdaq Composite ลดลง 0.4%. ดัชนี S&P 500 ลดลงเล็กน้อย 0.1% ส่วน Dow Jones Industrial Average ปรับขึ้นสวนทาง 0.2%.

มีรายงานว่าอิหร่านขอพบหารือกับสหรัฐ ทำให้ตลาดคาดหวังว่าความตึงเครียดในอ่าวเปอร์เซียอาจผ่อนคลายลง และช่วยลดความเสี่ยงต่ออุปทานน้ำมัน. น้ำมันดิบเบรนท์ปรับขึ้น 1.1% อยู่ที่ 73.43 ดอลลาร์ต่อบาร์เรล แต่ยังต่ำกว่าจุดสูงก่อนเกิดสงคราม. นักลงทุนจับตาว่าความเสี่ยงต่อการเดินเรือผ่านช่องแคบฮอร์มุซจะลดลงหรือไม่. ขณะเดียวกัน ข่าวแผนลงทุนเซมิคอนดักเตอร์ในเกาหลีใต้หนุนหุ้นชิป AI และมีการกล่าวถึงการที่ SpaceX จะถูกนำเข้าดัชนี Nasdaq 100 แต่แรงขับเคลื่อนหลักของการซื้อขายมาจากสัญญาณผ่อนคลายด้านภูมิรัฐศาสตร์ที่ช่วยให้มุมมองต่ออุปทานน้ำมันดีขึ้น.

ราคาทองคำและเงินปรับตัวลงต่อเนื่อง โดยสัญญาทองคำ MCX ส่งมอบเดือนสิงหาคมลดลง 2.06% และสัญญาเงินส่งมอบเดือนกันยายนลดลง 6.4% ขณะที่ทองคำ COMEX ร่วง 3.5% มาอยู่ที่ 4096.3 ดอลลาร์/ออนซ์ และเงินลดลง 10.7% เหลือ 59.67 ดอลลาร์/ออนซ์ ต้นเหตุหลักมาจากเงินดอลลาร์แข็งค่า และราคาน้ำมันดิบที่ดิ่งเกือบ 10% ช่วยคลายความกังวลเงินเฟ้อ ทำให้ความน่าสนใจของโลหะมีค่าในฐานะเครื่องมือป้องกันเงินเฟ้อลดลง ขณะเดียวกัน การเจรจาสหรัฐ-อิหร่านที่ล่มและความขัดแย้งทางทหารที่ยกระดับหนุนแรงซื้อสินทรัพย์ปลอดภัย แต่ถูกกดดันด้วยคาดการณ์เส้นทางดอกเบี้ยของเฟดและผลตอบแทนพันธบัตรสหรัฐที่ปรับขึ้น

หน่วยงานศุลกากรอินเดียทลายคดีลักลอบขนทองคำผ่านสนามบินมุมไบ จับกุมผู้ต้องหา 8 รายรวมพนักงานสนามบิน และยึดทองคำหลอม 24K กับผงทองรวมราว 6 กิโลกรัม มูลค่า Rs 8.95 crore. ผู้ต้องหาถูกระบุว่าไม่สามารถแสดงเอกสารยืนยันแหล่งที่มาถูกต้องได้. คดีเชื่อมโยงการช่วยเหลือจากคนในสนามบิน จุดหลอมในย่าน Kalbadevi และการกระจายสู่ตลาดสีเทา. การสอบสวนยังดำเนินต่อเพื่อสืบหาต้นทางทอง เส้นทางเงิน และผู้เกี่ยวข้องเพิ่มเติม

คูเวตขอให้ลูกค้าด้านพลังงานมารับผลิตภัณฑ์ปิโตรเลียมสำเร็จรูปโดยตรงจากท่าเรือของประเทศ ท่ามกลางเป้าหมายสหรัฐฯ และอิหร่านที่จะบรรลุข้อตกลงขั้นสุดท้ายภายใน 60 วัน และประกาศตั้งช่องทางสื่อสารเกี่ยวกับช่องแคบฮอร์มุซพร้อมให้ปลอดค่าผ่านทางในช่วงเจรจา 60 วัน คูเวต ปิโตรเลียม คอร์ปอเรชันยกเลิกประกาศเหตุสุดวิสัยทั้งหมดและเริ่มเพิ่มกำลังการผลิต หลังความขัดแย้งทำให้เศรษฐกิจในอ่าวเปอร์เซียได้รับผลกระทบหนัก ข้อมูลจาก Kpler ระบุว่าน้ำมันดิบที่ไม่ใช่อิหร่านยังติดค้างในอ่าวเปอร์เซีย 93 ล้านบาร์เรลจากการชะงักของการขนส่ง ขณะที่ราคาน้ำมันดิบเบรนท์ปรับลงมากจากจุดสูงช่วงความขัดแย้ง แต่ตลาดเชื้อเพลิงสำเร็จรูปยังตึงตัวกว่าตลาดน้ำมันดิบ